Подтверждены рейтинги ПАО «КБ «Глобус»

Заемщик с рейтингом uaA+ характеризуется высокой кредитоспособностью по сравнению с другими украинскими заемщиками. Принимая решение о подтверждении рейтинга по национальной шкале, РА «Эксперт-Рейтинг» руководствовалось основными итогами работы Банка за первый квартал 2016 года, особенной и регулярной информацией Банка как эмитента ценных бумаг, а также отдельными формами статистической отчетности Банка за январь — май 2016 года.

Капитал и адекватность капитала

По состоянию на 01.06.2016 регулятивный капитал ПАО «КБ «ГЛОБУС» (Н1) составил 270,845 млн. грн., что на 9,55% меньше чем по состоянию на 05.01.2016. В то же время, размер Н1 Банка в 2,25 раза превышал нормативное значение. Также Агентство обращает внимание, что уставный капитал Банка составлял 160 млн. грн., что на 40 млн. грн. больше минимального уставного капитала, который установлен НБУ на 01.07.2016. Данные значения норматива Н1 и размер уставного капитала снижают риски неисполнения требований НБУ, т.е. минимизируют регуляторные риски Банка.

Норматив адекватности регулятивного капитала ПАО «КБ «ГЛОБУС» (Н2) по состоянию на 01.06.2016 составил 11,42%, что на 4,47 п.п. меньше чем по состоянию на 05.01.2016. За тот же период среднее значение Н2 по системе банков Украины увеличилось с 12,31% до 12,54%. Т.е. динамика Н2 ПАО «КБ «ГЛОБУС» была максимально приближена к динамике среднего значения Н2 по банковской системе.

Агентство обращает внимание на то, что 23.05.2016 акционеры банка приняли решение об увеличении уставного капитала на 140 млн. грн., данное действие может создать существенный запас по нормативам Н1 и Н2 Банка.

Структура и качество активов

За последние 12 кварталов доля кредитов в активах ПАО «КБ «ГЛОБУС» планомерно выросла с 36,75% до 68,92%. Рост доли кредитов в активах банка заслуживает позитивной оценки и должен позитивно отражаться на доходах банка.

За тот же период доля валютных кредитов в портфеле Банка выросла с 3,96 до 11,33%, но остается незначительной, что на фоне последствий девальвации не может оказать существенного влияния на качество кредитного портфеля банка.

Доля кредитных операций по четвертой и пятой категориям качества по классификации НБУ за последние 12 кварталов незначительно выросла с 7,76% до 11,31%, что соответствует общей тенденции по банковской системе.

Соотношение между резервами по кредитным операциям а также кредитами и задолженностью клиентов сократилось с 19,44% до 13,22%. Сокращение связано с нормативными изменениями подходов к формированию резервов.

Агентство обращает внимание, что ПАО «КБ «ГЛОБУС» на протяжении всех 12 кварталов специализировался на кредитовании юридических лиц, кредиты физическим лицам на 01.04.2016 составляли всего 1,93% от кредитов и задолженности клиентов Банка.

Ликвидность

Норматив мгновенной ликвидности ПАО «КБ «ГЛОБУС» (Н4) по состоянию на 01.06.2016 составил 42,77%, что на 1,01 п.п. меньше чем по состоянию на начало года. При этом Агентство подчеркивает, что на протяжении всего периода анализа (с 05.01.2016 по 01.06.2016) норматив мгновенной ликвидности Банка (Н4) ни разу не опускался ниже установленного регулятором предельного уровня в 20%.

Норматив текущей ликвидности ПАО «КБ «ГЛОБУС» (Н5) на протяжении первых 5 месяцев 2016 года колебался в диапазоне от 41,18% до 73%. Н5 Банка ни разу не опускался ниже установленного регулятором предельного уровня в 40%.

Норматив краткосрочной ликвидности ПАО «КБ «ГЛОБУС» (Н6) на протяжении первых 5 месяцев 2016 года колебался в диапазоне от 70,28% до 105,08%. Н5 Банка ни разу не опускался ниже установленного регулятором предельного уровня в 60%.

В то же время, Агентство обращает внимание, что на протяжении практически всех 5 месяцев анализа Н4, Н5 и Н6 ПАО «КБ «ГЛОБУС» были меньше средних значений этих нормативов по банковской системе. Исключением был норматив краткосрочной ликвидности, который до 11.02.2016 находился на уровне выше среднего значения по банковской системе.

Давая оценку выявленной тенденции следует понимать, что в январе-мае 2016 года банковская система Украины находилась в состоянии избыточной ликвидности, что отражали средние значения нормативов Н4, Н5 и Н6. Агентство считает, что сформированный ПАО «КБ «ГЛОБУС» запас нормативов ликвидности Н4, Н5 и Н6 к предельным значениям нормативов, установленным НБУ, указывает на хороший уровень обеспеченности Банка ликвидностью. Также позитивное влияние на нормативы ликвидности Банка окажет запланированное повышение его уставного капитала на 140 млн. грн.

Доходность операций

По итогам первого квартала 2016 года ПАО «КБ «ГЛОБУС» показал прибыль в сумме 0,569 млн. грн., против прибыли за первый квартал 2015 года в сумме 1,501 млн. грн. Агентство дает позитивную оценку самому факту прибыльной работы Банка в сложный для банковской системы период. Агентство напоминает, что 2015 год ПАО «КБ «ГЛОБУС» окончил с прибылью после налогообложения в сумме 0,305 млн. грн.

Воспринимая данные о доходах Банка, следует принимать во внимание, что последние 12 кварталов ПАО «КБ «ГЛОБУС» не допускал убыточной работы (кроме IV квартала 2015 года). Также в первом квартале 2016 года Банку удалось нарастить чистый процентный доход в сравнении с первым кварталом 2015 года.

Так, если за первый квартал 2015 года ЧПД Банка составлял 10,865 млн. грн., то за первый квартал 2016 года он увеличился до 15,404 млн. грн. По наблюдениям Агентства, ЧПД очень чувствителен к качеству кредитных портфелей банков, и прирост ЧПД в сложной экономической ситуации может косвенно подтверждать тот факт, что Банку удавалось удерживать качество портфеля на приемлемом уровне.

Прочие факторы

Проверка по общедоступным базам данных Государственной фискальной службы показала, что на 14.06.2016 ПАО КБ Глобус пребывал на учете в органах ГФС. Также было установлено, что по Банк не был отнесен НБУ к категории проблемных, соблюдал ключевые нормативы, установленные НБУ, и исполнял обязательства перед кредиторами и вкладчиками в рамках действующего законодательства, правил и процедур банка.

Обобщение

В июнь 2016 года ПАО «КБ «ГЛОБУС» вошел с достаточным уровнем обеспеченности регулятивным капиталом. На протяжении первых пяти месяцев 2016 года Н2 Банка колебался максимально близко к среднему значению Н2 по банковской системе. 23.05.2015 года акционеры Банка приняли решение об увеличении уставного капитала Банка на 140 млн. грн. Данное решение позволит ПАО «КБ «ГЛОБУС» сформировать еще больший запас по нормативам Н1 и Н2 к граничному значению, установленному НБУ.

В мае нормативы ликвидности ПАО «КБ «ГЛОБУС» Н4, Н5 и Н6 находились ниже средних значений по банковской системе, однако сами средние значения Н4-Н6 указывали на то, что банковская система страны находится в состоянии избыточной ликвидности. Также Агентство ожидает, что после завершения увеличения уставного капитала Банка на 140 млн. грн. запас по нормативам Банка Н4-Н6 по отношению к установленным НБУ граничным значениям будет увеличен.

По итогам первого квартала 2016 года ПАО «КБ «ГЛОБУС» показал прибыль в сумме 0,569 млн. грн. 2015 год Банк закончил с прибылью 305 млн. грн. За первый квартал 2016 года чистый процентный доход Банка составил 15,404 млн. грн, что на 41,76% больше чем за первый квартал 2015 года.

Аналитическая служба РА «Эксперт-Рейтинг»